Производство начиналось с основанной в 1930-х гг. небольшой артели, которая специализировалась на выпуске художественных изделий из кости и рога. В послевоенные годы, когда шел процесс возрождения промыслов в Кисловодске, в дело пошли не только кость и рог. Мастера стали использовать дерево, мягкий поделочный камень, оргстекло, гипс и пластмассу. Изделия кисловодской художественной артели пользовались спросом, и в 1952 г. производство было переименовано в Кисловодский ХудожПромКомбинат.

В 1961 г. там было основано ещё одно направление – выпуск сувенирной продукции из фарфора. В 1967 г. комбинат стал именоваться Кисловодской фабрикой сувенирных изделий. В это время здесь трудилось свыше тысячи мастеров, значительно расширился ассортимент и способы декорирования изделий. Чайные и кофейные сервизы, вазы, конфетницы и парфюмерные флаконы украшали не только росписью, но и лепкой. Ручная лепка как художественный прием надолго стала олицетворением мастерства и профессионализма специалистов из Кисловодска. В 1988 г. фабрика трансформировалась в ЗАО «Кисловодский фарфор – Феникс».